Tin tức

Gelonghui ngày 2/7｜Meta vào tối qua đã gây ra một “quả bom tấn”, khi có ý định mở rộng sang lĩnh vực dịch vụ hạ tầng đám mây và bán ra thị trường nguồn lực tính toán AI dư thừa. Thông tin này đã khiến cổ phiếu các công ty chip lưu trữ và viễn thông quang thượng nguồn trên thị trường chứng khoán Mỹ đồng loạt lao dốc, và còn kéo theo cú giảm mạnh của thị trường chứng khoán Hàn Quốc sáng nay. Trong chốc lát, kỳ vọng của toàn thị trường đã chuyển từ việc “mua ồ ạt không giới hạn” sang “dư thừa nguồn lực tính toán”.Tuy nhiên, một số nhà phân tích cho rằng động thái này của Meta không phải là “dư thừa tổng thể nguồn lực tính toán” mà là sự dư thừa mang tính cấu trúc. Vì sao hoàn toàn không phải là dư thừa toàn diện? Hai bằng chứng xác thực: 1) Meta vẫn tiếp tục mua sắm nguồn lực tính toán một cách điên cuồng. Một mặt chuẩn bị cho thuê các GPU cũ, mặt khác vẫn liên tục mua nguồn lực tính toán quy mô lớn từ các nhà cung cấp dịch vụ đám mây bên thứ ba, xây dựng các trung tâm dữ liệu AI của riêng mình mới. Hướng dẫn chi tiêu vốn cho cả năm 2026 là 125–145 tỷ USD, bổ sung một lượng lớn GPU cao cấp phục vụ huấn luyện các mô hình siêu quy mô thế hệ mới; nếu thực sự dư thừa nguồn lực sẽ không tiếp tục đầu tư hàng trăm tỷ vào hạ tầng như vậy.2) Các doanh nghiệp bên ngoài chủ động trả giá cao để mua nguồn lực tính toán. Tại đại hội cổ đông do Zuckerberg chủ trì đã nhấn mạnh: Hàng tuần đều có doanh nghiệp tìm đến, sẵn sàng trả cao hơn chi phí vận hành của chính Meta để thuê nguồn lực tính toán, cho thấy tổng thể nguồn lực AI trên thị trường vẫn còn rất thiếu hụt, không tồn tại hiện tượng dư thừa trong ngành.

Giám đốc điều hành Strive, Matt Cole, cho biết mục tiêu giá cổ phiếu ưu đãi SATA vẫn duy trì ở mức 100 USD, nhưng công ty đã hủy bỏ cam kết tự động phát hành cổ phiếu mới ở mức giá này. Matt Cole nhấn mạnh rằng điều kiện thị trường hiện tại không bình thường, việc giữ linh hoạt trong phát hành có thể tránh bị các vị thế bán khống lợi dụng. Các quyết định phát hành trong tương lai sẽ dựa trên tỷ lệ bán khống và chi phí vay, và sẽ không thông báo trước bất kỳ hành động cụ thể nào.

Vào ngày 2 tháng 7, công ty quản lý ngân quỹ Solana là Forward Industries đã công bố bản cập nhật quý 3 cho năm tài chính 2026. Công ty đã tăng lượng nắm giữ thêm hơn 500.000 SOL, nâng tổng số lên 7,55 triệu. Lượng SOL pha loãng hoàn toàn trên mỗi cổ phiếu đã tăng từ 0,0669 trong quý trước lên 0,0729, tương ứng với tốc độ tăng trưởng hàng năm theo quý là 36%. Trong cùng kỳ, công ty đã phát hành 93.642 cổ phiếu phổ thông thông qua At The Market, đạt được huy động giá trị gia tăng khi NAV có mức phí bảo hiểm. Forward cho biết sẽ tiếp tục tối đa hóa số lượng SOL trên mỗi cổ phiếu thông qua các hoạt động vốn trên thị trường công khai (mua lại lúc chiết khấu, phát hành khi phí bảo hiểm) và chiến lược đòn bẩy (sử dụng fwdSOL làm tài sản thế chấp), đồng thời tiếp tục mở rộng các kênh vốn tổ chức bằng cách được đưa vào chỉ số Russell 2000 và Russell 3000.